博时基金于8月5日推出“固收+”新品——博时博盈稳健6个月持有期混合(A:013113,C:013114)。本基金将由四届金牛奖得主张李陵与中生代基金经理吴渭首度合作共同管理,旨在通过对股债资产的优化配置实现基金资产的长期稳健增值。
在跌宕起伏的2021年,“固收+”基金表现出色,彰显出了业绩稳中求进的特质。银河证券数据显示,截至2021年6月30日,偏债混合型基金指数上半年收益率为3.60%,近5年累计涨幅达44.12%。不仅长短期业绩出众,“固收+”基金在震荡市下更展现出优势。
在张李陵看来,当前市场环境下配置“固收+”产品正当时。一方面,以沪深300指数为例,当前A股的估值已处于近10年来中高位置,整体性价比相对前期降低,确定性机会相对难寻。而且现阶段市场Beta收益减弱,更需要专业机构精选个股,挖掘机会;另一方面,从中短期来看,股息率/10年国债收益率仍处于下行区间,相比权益资产,债券资产性价比抬升,但债券收益率下行需要催化剂。
作为一只偏债混合型基金,博时博盈稳健6个月持有股票资产(含存托凭证)占基金资产的比例不超过40%,其中港股通标的股票的投资比例不超过股票资产的50%,结合风险和收益目标灵活选择适合当前阶段配置的比例,有效平衡风险与收益。
由于横跨股债两大市场,“固收+”产品对管理人的股债投研能力以及跨市场配置能力提出了更高要求。为了更好地在两大市场中博取机会,博时基金此次就派出两位“大将”共同担任博时博盈稳健6个月持有的基金经理。
其中,固收部分由张李陵负责,作为博时基金固收团队的代表人物,张李陵管理时间最久的博时信用债纯债在其任职期间每个完整年度均收获了正收益。他所管理的博时信用债纯债基金在2017到2020年连续4年获得金牛奖;张李陵在管的博时信用债纯债、博时稳定价值在2017年获得了两座明星基金奖。
权益部分则由中生代明星基金经理吴渭担纲管理。据基金定期报告数据显示,截至今年6月30日,作为博时基金权益投资主题组投资副总监,吴渭所管理的5只公募基金总规模近200亿,其中在管半年以上基金共2只,自其任职以来过往每年获得正回报,任职年化回报均超过25%。
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